Apakah perdagangan pasangan?

2024 Pengarang: Howard Calhoun | [email protected]. Diubah suai terakhir: 2023-12-17 10:36

Perdagangan pasangan sering dipanggil dagangan tebaran atau arbitraj statistik. Istilah ini mencadangkan strategi untuk menangkap anomali. Di samping itu, peserta yang bekerja pada perbezaan asas dalam harga saham menerima faedah. Strategi "dagangan pasangan" berfungsi jika pasaran stabil. Perkembangannya adalah berdasarkan idea mencari sekuriti berkorelasi. Pedagang mengira saat apabila harga menyimpang, menguruskan dana yang ada padanya dengan berhati-hati, dengan teliti mematuhi peraturan untuk masuk dan keluar pasaran. Ini membolehkan anda mencapai keuntungan yang baik dengan risiko yang agak kecil. Terdapat platform khas untuk mengautomasikan dagangan pasangan pada MICEX, yang membolehkan anda menjadikan aliran kerja lebih mudah, lebih cekap.

Kerja: sukar tetapi mudah

Apabila bekerja dengan kaedah dagangan pasangan (Yudina atau sebaliknya), peserta pasaran menemui sekuriti berkorelasi. Saham yang harganya menurun mesti dijual, dan wang yang diterima mesti dilaburkan dalam sekuriti lain. Ini sebenarnya lindung nilai diri. Oleh itu, logik ini berkesan walaupun tiada perubahan dalam pasaran. Adalah dipercayai bahawa salah satu kelebihan utama perdagangan pasangan di Forts ialah kebebasan daripada keadaan luaran.

Apabila diturunkanpasaran saham, yang harganya jatuh, menjadi sumber pendapatan. Apabila pasaran meningkat, keuntungan boleh dibuat melalui sekuriti tersebut, yang nilainya meningkat. Tetapi anda perlu memahami bahawa semua saham dengan pendekatan ini mempunyai pasangan. Apabila satu keselamatan daripada sepasang berkembang, yang kedua menjadi punca kerugian. Dengan kejayaan pembentukan pakej sekuriti, keuntungan yang diterima peniaga dengan ketara melebihi kerugian. Penasihat perdagangan pasangan membantu anda memilih set yang sesuai untuk portfolio anda.

Kebolehramalan dan Kebolehpercayaan

Menggunakan strategi ini untuk menjana wang dalam pasaran saham ialah cara terbaik untuk menjana wang dalam persekitaran yang saham cenderung turun naik dengan ketara dalam nilai. Dagangan pasangan yang munasabah di Forex menjadikan situasi di pasaran menjadi yang boleh diramal, yang bermakna lebih mudah untuk memikirkan strategi untuk menjana wang dan mendapatkan keuntungan anda.

Dagangan pasangan ialah kaedah membentuk julat dagangan yang boleh diramal untuk peniaga beroperasi dengan risiko minimum dalam sempadan dagangan yang ketat. Ciri utama strategi ialah pencarian masa yang sesuai, iaitu teknologi tidak sesuai untuk orang yang gugup, tidak sabar, tidak dapat menunggu saat yang sesuai. Pada tahap tertentu, perdagangan pasangan adalah setanding dengan tindakan labah-labah. Anda akan bersabar dan cukup prihatin - dan harta rampasan, keuntungan akan menjadi milik anda. Tetapi untuk ini, anda perlu menunggu sehingga harga keselamatan melebihi nilai biasa.

Ini penting

Apabila membangunkan strategi dagangan Forex anda sendiri, adalah sangat penting untuk dimilikiasas teori. Khususnya, kaedah kuantitatif dan kaedah analisis dalam perdagangan berpasangan agak berbeza daripada strategi lain.

Apabila memilih yang memihak kepada perdagangan pasangan, perdagangan tidak berlaku dalam saham, seperti dalam versi klasik, apabila peserta pasaran menjangka untuk menjual saham yang diperoleh pada harga baharu, dan perbezaan antara kadar kekal dalam poket peniaga. Tetapi perdagangan pasangan di "Forts" melibatkan kerja dengan pasangan saham, iaitu, strateginya agak berbeza daripada versi klasik.

Rawak mengambil alih pasaran

Pasaran sekuriti sedang giat membangun, dan ini amat ketara sejak beberapa tahun kebelakangan ini. Selama sedekad, pasaran Forex benar-benar telah berubah di luar pengiktirafan. Strategi yang berfungsi dengan sempurna 5-7 tahun yang lalu kini menunjukkan ketidakcekapan sepenuhnya. Pasaran sekuriti moden agak huru-hara, dan perubahan di dalamnya berlaku hampir secara tidak sengaja, jadi pakar pun tidak dapat meramalkannya terlebih dahulu. Terdapat tempoh tenang di pasaran saham, tetapi ia terlalu singkat untuk bertaruh padanya. Di luar "pulau kestabilan" ini adalah sukar untuk membuat ramalan yang tepat. Inilah sebab populariti perdagangan pasangan dalam pilihan dan sekuriti.

Jika seorang peniaga membina strategi mengenai keupayaan untuk meramal perkembangan pasaran, jika dia memilih hanya satu saham dan menumpukan perhatian sepenuhnya padanya, terdapat kebarangkalian tinggi bahawa peserta dalam perdagangan pertukaran akan berakhir dengan tiada apa. Orang yang berpengalaman mengatakan bahawa peristiwa sering berkembangdalam arah yang bertentangan seperti yang diramalkan. Pelbagai buku yang ditulis pada tahun 90-an abad yang lalu dikhaskan untuk isu yang sama. Benar, pada masa itu, dengan ketidakstabilan yang tinggi, keadaan itu boleh diramal, boleh diramal, yang tidak boleh dikatakan tentang zaman kita. Alat yang ditawarkan pada tahun-tahun tersebut telah kehilangan kaitannya, dan ia telah digantikan dengan penunjuk dagangan pasangan, yang membolehkan anda benar-benar memperoleh wang menggunakan teknik dagangan Forex ini. Perdagangan pasangan diiktiraf oleh ramai profesional sebagai kaedah yang paling relevan untuk bekerja di bursa.

Pertaruhkan atau tidak?

Lambat laun hampir setiap peniaga menghadapi dilema ini. Semua orang ingin menerima wang melalui Forex, tetapi pada masa yang sama semua orang ingin mengelakkan situasi berisiko, tetapi tidak semua orang berfikir bahawa ini mungkin. Bukan rahsia lagi bahawa semakin tinggi risiko, semakin besar kemungkinan memperoleh, dan dengan risiko yang minimum terhadap modal, peniaga tidak akan menerima apa-apa. Tetapi ini adalah kedudukan rasmi, bertentangan dengan perdagangan pasangan yang bertentangan. Sudah tentu, adalah mustahil untuk menghapuskan kerugian sepenuhnya, walaupun anda menggunakan teknik ini, tetapi anda boleh meminimumkannya.

Dagangan pasangan ialah sistem pelaburan perdagangan neutral berdasarkan beberapa (dua atau lebih) aset. Pemula percaya bahawa pendekatan ini hanya tersedia untuk "jerung pasaran", tetapi sebenarnya, anda boleh menggunakan teknik itu walaupun tiada modal besar yang anda gunakan. Perdagangan pasangan telah tersedia untuk semua orang yang berminat selama beberapa tahun sekarang.

Ciri Asas

ApaApakah maksud istilah "trend neutrality"? Ia menganggap kehadiran strategi yang tidak berkaitan dengan dorongan harga. Oleh itu, pendapatan adalah mungkin dengan kenaikan harga aset, dan dengan kejatuhan. Tetapi hanya portfolio sekuriti yang disusun dengan baik menjadi menguntungkan. Menaip "apa-apa sahaja", anda tidak boleh mengharapkan kejayaan.

Pengenalan trend ialah salah satu kesukaran utama untuk memperoleh pendapatan di Forex. Sistem yang diterangkan dibenarkan untuk memintasnya. Di samping itu, perdagangan pasangan membolehkan anda bekerja dengan pasaran yang berbeza, tidak ada ikatan yang ketat terhadap arah. Ini menjadi punca populariti strategi yang begitu hebat. Peristiwa 2008, yang menerima nama "Kemelesetan Hebat" dalam kesusasteraan khusus, memainkan peranan penting. Amalan telah menunjukkan bahawa perdagangan pasangan membolehkan anda menjimatkan modal walaupun menghadapi kejatuhan pasaran yang tidak dapat diramalkan.

Strategi: Dekati dengan bijak

Asas dagangan pasangan, seperti yang dinyatakan di atas, ialah korelasi sekuriti. Fenomena itu sendiri telah digunakan selama lebih daripada satu abad, ia tidak mempunyai istilah khas sebelum ini. Buat pertama kalinya dalam sains, korelasi menarik perhatian, anehnya, ahli biologi, dan konsep itu dirumuskan pada abad ke-19.

Corak yang menjadi asas perdagangan pasangan adalah agak kompleks dari segi matematik dan statistik. Walau bagaimanapun, seorang peniaga biasa tidak perlu pergi ke dalam hutan seperti itu, adalah penting untuk memahami prinsip kerja. Korelasi menunjukkan betapa kuatnya beberapa kuantiti berkaitan antara satu sama lain.(dua atau lebih). Ia paling jelas apabila dua kuantiti diperhatikan, perubahan dalam satu daripadanya memerlukan pelarasan dalam kedua.

Pendekatan saintifik: adakah ia penting atau tidak?

Seorang peniaga baru mungkin menganggap bahawa beberapa dua saham adalah berkaitan. Selain itu, dengan meneliti nilai berangka, dia boleh memutuskan bahawa pernyataan ini telah terbukti. Tetapi pendekatan ini dipanggil "dengan mata" dan hampir selalu membawa kepada kegagalan. Penyelidikan saintifik tidak dijalankan "bagaimanapun", ketepatan dan keteraturan adalah penting di sini. Statistik memperkenalkan konsep "pergantungan korelasi", dan juga mengetahui beberapa formula yang digunakan untuk mengira pekali sambungan kuantiti.

Formula Spearman dianggap sebagai salah satu yang paling berkesan dalam perdagangan pertukaran. Ia terdiri daripada operasi yang agak mudah, tetapi terdapat banyak daripada mereka, yang menjadikan pengiraan tugas yang sukar. Supaya peniaga tidak perlu berteka-teki mengenai perkara ini, penunjuk iCorrelationTable telah dibangunkan. Ia membolehkan anda menilai hubungan dua atau lebih sekuriti tanpa menggunakan formula yang menyusahkan.

Walaupun analisis

Menggunakan penunjuk yang dibangunkan oleh pakar menggunakan formula yang kompleks, menyusahkan, tetapi tepat, seseorang boleh mengira perkembangan situasi berkenaan dengan sekuriti terpilih dengan mudah. Penunjuk yang baik bukan sahaja akan menganalisis pasangan yang diberikan kepadanya, tetapi juga menyediakan pengguna dengan matriks perhubungan yang lengkap. Pada masa yang sama, peniaga boleh menetapkan elemen matriks secara bebas supaya sistem menyediakan data yang paling berguna. Pengoptimuman profil kerja, dan walaupun dengan alat mudah, menjadikannya mungkinuntuk menguasai kerja di pasaran dengan lebih cepat, dan pada masa hadapan - untuk mengurangkan masa yang dihabiskan.

Kepopularan penunjuk bukan secara kebetulan. Mereka amat diperlukan untuk perdagangan pasangan, dan ia, seterusnya, menguntungkan di semua pasaran. Oleh itu, adalah mungkin untuk menganalisis bukan sahaja instrumen dagangan Forex, tetapi juga saham firma dan CFD lain.

Pasaran pertukaran asing: bagaimana untuk bekerja?

Apabila memilih aset untuk bekerja di pasaran pertukaran asing, selalunya pengguna berhenti pada pasangan yang terdiri daripada dolar AS, pound British, euro, franc Swiss. Pakar yang berpengalaman juga mencadangkan agar anda memberi perhatian khusus kepada mata wang tertentu ini. Logiknya adalah seperti berikut: wang yang ditunjukkan mempunyai hubungan yang agak jelas, yang bermaksud bahawa cukup hanya untuk membuka kedudukan kadar silang, dan anda sudah boleh bekerja. Dalam versi klasik, mereka menggabungkan euro dan dolar, dolar dan paun, atau euro dan dolar, dolar dan franc.

Mari bayangkan situasi berikut. Pedagang tertentu menyedari bahawa terdapat pasangan mata wang yang saling berkaitan dan dinamik kursus berbeza. Katakan perubahan sedemikian sehingga mereka mencetuskan pembelian sepasang euro dan dolar dan menjual sepasang paun dan dolar. Konvergensi petikan adalah sedemikian rupa sehingga, nampaknya, anda boleh membuat wang yang baik untuk ini. Jika urus niaga volum adalah sama, maka peniaga sebenarnya membuat pertaruhan sintetik pada peningkatan dalam pasangan paun euro. Perdagangan pasangan menjadi sia-sia.

Masalah dan Ciri

Mengapa peniaga menghadapi kesukaran sedemikian dalam contoh yang diterangkan? Pertama sekali, kita bercakap tentang risiko. Perjanjian itu adalahbahawa peserta dalam pasaran pertukaran asing sebenarnya menghadapi kadar silang yang tidak menentu. Di samping itu, operasi melibatkan langkah tambahan. Malah, lebih mudah untuk hanya membeli atau menjual pasangan mata wang paun euro. Mana-mana DC mempunyai pilihan ini.

Hampir semua kursus Forex yang digunakan hari ini berfungsi dengan cara yang sama. Oleh itu, apabila memilih pasangan mata wang, anda perlu menganalisis aset pelbagai platform dagangan.

Sebagai contoh

Salah satu contoh yang paling mudah dan paling menggambarkan ialah hubungan antara kadar pertukaran ruble dan harga minyak. Anggaran korelasi adalah kira-kira -0.97, manakala tolak menunjukkan bahawa petikan bergerak ke arah yang berbeza. Jika anda akan bekerja dengan sepasang ruble dan minyak, seorang peniaga mesti ingat bahawa perubahan dalam kos minyak diutamakan. Jika kita menganalisis perubahan dalam kadar pertukaran ruble, anda akan melihat bahawa ia menduplikasi bagaimana harga "emas hitam" telah berubah. Sebaik sahaja pembawa tenaga menjadi lebih murah, ruble juga kehilangan harganya dan ia berfungsi dalam arah yang bertentangan.

Selain hubungan antara ruble dan harga minyak, penganalisis memantau hubungan antara kadar minyak dan dolar. Hubungan dalam pasangan ini selalunya tidak sepadan. Ini disebabkan oleh ekonomi global, tingkah laku Fed, Bank Rusia.

Tugas peniaga adalah untuk meneka saat apabila penyelewengan bertambah memihak kepadanya. Anomali tidak bertahan lama, yang bermakna penting untuk mengikuti perkembangan terkini.

Faktor Penting

Sebab yang menjejaskan kestabilan harga pasangan mata wang adalah sangat berbeza. Dengan memilih objekpendapatan, peniaga mesti mengetahui dengan jelas perkara yang mempengaruhi kadar, dan hanya dalam kes ini dia akan dapat mengenal pasti dengan cepat saat dia akan mendapat keuntungan dengan strategi dagangan pasangan.

Khususnya, berhubung dengan contoh yang diterangkan, peristiwa penting ialah tempoh apabila firma besar membayar cukai, menjual hasil dalam mata wang asing, serta hari apabila hutang korporat luar dibayar. Pada masa ini, permintaan untuk mata wang negara lain dari perusahaan Rusia semakin meningkat. Sebaik sahaja penyelesaian tamat, keadaan pasaran akan stabil.

Anda boleh membuat wang pada dagangan pasangan jika anda menangkap turun naik dalam kadar pertukaran yang berkaitan dengan penyata Bank Pusat, Fed dan struktur penting lain. Keputusan mengenai kadar yang dibuat oleh Bank Negara juga mempunyai pengaruh tertentu terhadap situasi di bursa saham.